12 Maande Eenvoudige Bewegende Gemiddelde

Bewegende gemiddelde Hierdie voorbeeld leer jy hoe om die bewegende gemiddelde van 'n tydreeks in Excel te bereken. 'N bewegende avearge gebruik te stryk onreëlmatighede (pieke en dale) om maklik tendense herken. 1. In die eerste plek kan 'n blik op ons tyd reeks. 2. Klik op die blad Data, kliek Data-analise. Nota: cant vind die Data-analise knoppie Klik hier om die analise ToolPak add-in te laai. 3. Kies bewegende gemiddelde en klik op OK. 4. Klik op die insette Range boks en kies die reeks B2: M2. 5. Klik op die boks interval en tik 6. 6. Klik in die uitset Range boks en kies sel B3. 8. Teken 'n grafiek van hierdie waardes. Verduideliking: omdat ons die interval stel om 6, die bewegende gemiddelde is die gemiddeld van die vorige 5 datapunte en die huidige data punt. As gevolg hiervan, is pieke en dale stryk uit. Die grafiek toon 'n toenemende tendens. Excel kan nie bereken die bewegende gemiddelde vir die eerste 5 datapunte, want daar is nie genoeg vorige datapunte. 9. Herhaal stappe 2 tot 8 vir interval 2 en interval 4. Gevolgtrekking: Hoe groter die interval, hoe meer die pieke en dale is glad nie. Hoe kleiner die interval, hoe nader die bewegende gemiddeldes is om die werklike data punte. Hou jy van hierdie gratis webwerf Deel asseblief hierdie bladsy op GoogleMoving Gemiddeldes: Wat is dit vir die mees gewilde tegniese aanwysers, bewegende gemiddeldes word gebruik om die rigting van die huidige tendens meet. Elke tipe bewegende gemiddelde (algemeen in hierdie handleiding as MA geskryf) is 'n wiskundige gevolg dat word bereken deur die gemiddeld van 'n aantal van die verlede datapunte. Sodra bepaal, die gevolglike gemiddelde is dan geplot op 'n grafiek, sodat die handelaars om te kyk na reëlmatige data eerder as om te fokus op die dag-tot-dag prysskommelings wat inherent in alle finansiële markte is. Die eenvoudigste vorm van 'n bewegende gemiddelde, gepas bekend as 'n eenvoudige bewegende gemiddelde (SMA), word bereken deur die rekenkundige gemiddelde van 'n gegewe stel waardes. Byvoorbeeld, 'n basiese 10-dae - bewegende gemiddelde wat jy wil voeg tot die sluiting pryse van die afgelope 10 dae en dan verdeel die gevolg van 10. In Figuur 1 te bereken, die som van die pryse vir die afgelope 10 dae (110) is gedeel deur die aantal dae (10) om te kom op die 10-dae gemiddelde. As 'n handelaar wil graag 'n 50-dag gemiddelde sien in plaas daarvan, sal dieselfde tipe berekening gemaak word, maar dit sal die pryse sluit oor die afgelope 50 dae. Die gevolglike gemiddelde hieronder (11) in ag neem die afgelope 10 datapunte om handelaars 'n idee van hoe 'n bate relatiewe is geprys om die afgelope 10 dae te gee. Miskien is jy wonder hoekom tegniese handelaars noem hierdie hulpmiddel 'n bewegende gemiddelde en nie net 'n gewone gemiddelde. Die antwoord is dat as nuwe waardes beskikbaar is, moet die oudste datapunte laat val van die stel en nuwe data punte moet kom om dit te vervang. So, is die datastel voortdurend in beweging om rekenskap te gee nuwe data soos dit beskikbaar raak. Hierdie metode van berekening verseker dat slegs die huidige inligting word verreken. In Figuur 2, sodra die nuwe waarde van 5 word by die stel, die rooi boks (wat die afgelope 10 datapunte) na regs beweeg en die laaste waarde van 15 laat val van die berekening. Omdat die relatief klein waarde van 5 die hoë waarde van 15 vervang, sou jy verwag om die gemiddeld van die datastel afname, wat dit nie sien nie, in hierdie geval van 11 tot 10. Wat Moet Bewegende Gemiddeldes lyk as die waardes van die MA is bereken, hulle geplot op 'n grafiek en dan gekoppel aan 'n bewegende gemiddelde lyn te skep. Hierdie buig lyne is algemeen op die kaarte van tegniese handelaars, maar hoe dit gebruik word kan drasties wissel (meer hieroor later). Soos jy kan sien in Figuur 3, is dit moontlik om meer as een bewegende gemiddelde om enige term voeg deur die aanpassing van die aantal tydperke gebruik word in die berekening. Hierdie buig lyne kan steurende of verwarrend lyk op die eerste, maar jy sal groei gewoond aan hulle soos die tyd gaan aan. Die rooi lyn is eenvoudig die gemiddelde prys oor die afgelope 50 dae, terwyl die blou lyn is die gemiddelde prys oor die afgelope 100 dae. Nou dat jy verstaan ​​wat 'n bewegende gemiddelde is en hoe dit lyk, goed in te voer 'n ander tipe van bewegende gemiddelde en kyk hoe dit verskil van die voorheen genoem eenvoudig bewegende gemiddelde. Die eenvoudige bewegende gemiddelde is uiters gewild onder handelaars, maar soos alle tegniese aanwysers, dit het sy kritici. Baie individue argumenteer dat die nut van die SMA is beperk omdat elke punt in die datareeks dieselfde geweeg, ongeag waar dit voorkom in die ry. Kritici argumenteer dat die mees onlangse data is belangriker as die ouer data en moet 'n groter invloed op die finale uitslag het. In reaksie op hierdie kritiek, handelaars begin om meer gewig te gee aan onlangse data, wat sedertdien gelei tot die uitvinding van die verskillende tipes van nuwe gemiddeldes, die gewildste van wat is die eksponensiële bewegende gemiddelde (EMA). (Vir verdere inligting, sien Basics gelaaide bewegende gemiddeldes en Wat is die verskil tussen 'n SMA en 'n EMO) Eksponensiële bewegende gemiddelde Die eksponensiële bewegende gemiddelde is 'n tipe van bewegende gemiddelde wat meer gewig gee aan onlangse pryse in 'n poging om dit meer ontvanklik maak om nuwe inligting. Leer die ietwat ingewikkeld vergelyking vir die berekening van 'n EMO kan onnodige vir baie handelaars wees, aangesien byna al kartering pakkette doen die berekeninge vir jou. Maar vir jou wiskunde geeks daar buite, hier is die EMO vergelyking: By die gebruik van die formule om die eerste punt van die EMO bereken, kan jy agterkom dat daar geen waarde beskikbaar is om te gebruik as die vorige EMO. Hierdie klein probleem opgelos kan word deur die begin van die berekening van 'n eenvoudige bewegende gemiddelde en die voortsetting van die bogenoemde formule van daar af. Ons het jou voorsien van 'n monster spreadsheet wat die werklike lewe voorbeelde van hoe om beide 'n eenvoudige bewegende gemiddelde en 'n eksponensiële bewegende gemiddelde te bereken sluit. Die verskil tussen die EMO en SMA Nou dat jy 'n beter begrip van hoe die SMA en die EMO bereken word, kan 'n blik op hoe hierdie gemiddeldes verskil. Deur te kyk na die berekening van die EMO, sal jy agterkom dat meer klem gelê op die onlangse data punte, maak dit 'n soort van geweegde gemiddelde. In Figuur 5, die nommers van tydperke wat in elk gemiddeld is identies (15), maar die EMO reageer vinniger by die veranderende pryse. Let op hoe die EMO het 'n hoër waarde as die prys styg, en val vinniger as die SMA wanneer die prys daal. Dit reaksie is die hoofrede waarom so baie handelaars verkies om die EMO gebruik oor die SMA. Wat doen die verskillende dae gemiddelde bewegende gemiddeldes is 'n heeltemal aanpas aanwyser, wat beteken dat die gebruiker vrylik kan kies watter tyd raam wat hulle wil wanneer die skep van die gemiddelde. Die mees algemene tydperke wat in bewegende gemiddeldes is 15, 20, 30, 50, 100 en 200 dae. Hoe korter die tydsduur wat gebruik word om die gemiddelde te skep, hoe meer sensitief sal wees om die prys veranderinge. Hoe langer die tydsverloop, hoe minder sensitief, of meer reëlmatige, die gemiddelde sal wees. Daar is geen regte tyd raam te gebruik wanneer die opstel van jou bewegende gemiddeldes. Die beste manier om uit te vind watter een werk die beste vir jou is om te eksperimenteer met 'n aantal verskillende tydperke totdat jy die een wat jou strategie pas te vind. Bewegende gemiddeldes: Hoe om dit te gebruik Skryf Nuus om te gebruik vir die nuutste insigte en ontleding Dankie vir jou inskrywing om Investopedia insigte - Nuus om Use. Thomas Bulkowski8217s suksesvolle belegging aktiwiteite hom toegelaat het om af te tree op die ouderdom van 36. Hy is 'n internasionaal bekende skrywer en handelaar met 30 jaar van aandelemark ervaring en allerweë beskou as 'n voorste kenner op grafiek patrone. Hy kan gekontak word by Support hierdie webwerf op die skakels (hieronder) neem jou na Amazon. As jy iets te koop, betaal hulle vir die verwysing. Bulkowskis 12 maande bewegende gemiddelde Geskryf deur en kopiereg kopie 2005-2016 deur Thomas N. Bulkowski. Alle regte voorbehou. Disclaimer: Jy alleen is verantwoordelik vir jou beleggingsbesluite. Sien privaatheid / Disclaimer vir meer inligting. Hierdie artikel bespreek hoe om die 12-maand bewegende gemiddelde gebruik om bul en beermarkte spoor. 12 maande bewegende gemiddelde Inleiding Op die foto bo is 'n lyn grafiek van maandelikse sluitingsdatum pryse van die SampP 500 indeks saam met 'n 12-maande bewegende gemiddelde van die toemaak (in rooi). Let daarop dat tydens die aanvang van die 2000-2002 beermark, die indeks val onder die bewegende gemiddelde op A. Dit was 'n sein te verkoop en beweeg in kontant. In die 2007-2009 beermark, die indeks gedaal het ook onder die bewegende gemiddelde (ten B). In beide gevalle, die indeks gebly onder die bewegende gemiddelde tot die herstel begin by C en D. As jy was om die 10-maand bewegende gemiddelde plaas van die 12 gebruik, sal die prys van die gemiddelde deurboor in die blou sirkel en ook langs die CB beweeg op die eerste kontak. Diegene sal 'n onnodige transaksie (koop dan verkoop, of die omgekeerde) veroorsaak het, so 'n 12-maande eenvoudige bewegende gemiddelde werk beter. Die effens langer eenvoudige bewegende gemiddelde sal jy terug in die mark effens later by C te kry en D as wat die 10-maande eenvoudige bewegende gemiddelde. As jy was om dit te toets, maak seker dat jy maandelikse sluitingsdatum pryse en nie die hoogtepunte of laagtepunte gebruik gedurende die maand. Jy sal vind dat die bewegende gemiddelde verminder trek af en risiko oor koop-en-hou. 12 maande bewegende gemiddelde Trading Reëls Hier is die handel reëls. Koop in die mark wanneer die SampP 500 indeks bo die 12-maande eenvoudige bewegende gemiddelde van die sluiting pryse styg. Verkoop wanneer die indeks daal onder die bewegende gemiddelde. 12 maande bewegende gemiddelde Toets Ek vra dr Tom Helget om 'n simulasie van die SampP 500 indeks loop van Januarie 1950 tot Maart 2010. Die volgende tabel toon 'n gedeelte van sy resultate. Hier is wat hy sê oor die toets. My toets hardloop uit 1950/01/03 tot 2010/03/31 (20515 dae of 56,17 jaar) op GSPC. Ambagte geneem wanneer die sluiting bo die N tydperk maandelikse eenvoudige bewegende gemiddelde op die oop van die dag ná die sein gekruis. Posisies is opgewonde wanneer die sluiting onder dieselfde N tydperk eenvoudige bewegende gemiddelde gekruis op die oop van die dag ná die sein. Ek toegelaat vir fraksionele aandele wat aangekoop moet word. My vertrekpunt waarde was 100. Die tydperke van die maandelikse eenvoudige bewegende gemiddelde het gewissel van 6 tot 14. Optimization lig gebring die beste prestasie te wees die 12-maande SMA met 'n Saamgestelde jaarlikse opbrengs van 7,15. As 'n mens om te koop op 1954/01/29 (die datum van die eerste handel wat deur die stelsel) en hou aan die einde datum die motor sou gewees het 7,36. Jy kan 'n kopie van sy sigblad resultate aflaai deur te kliek op die skakel. Sien ook Geskryf deur en kopiereg kopie 2005-2016 deur Thomas N. Bulkowski. Alle regte voorbehou. Disclaimer: Jy alleen is verantwoordelik vir jou beleggingsbesluite. Sien privaatheid / Disclaimer vir meer inligting. Die mens is die beste rekenaar kan ons aan boord van 'n ruimtetuig sit, en die enigste een wat massa geproduseer kan word met ongeskoolde labor. The SampP 500 gesluit September met 'n maandelikse verlies van 0,12, toevallig sy tweede agtereenvolgende verlies van 0,12. Al drie SampP 500 MA is sein belê en al vyf Ivy Portefeulje ETF MA is sein belê. In die tabel word maandeliks toemaak wat binne 2 van 'n sein geel gemerk. Die tabel hierbo toon die huidige 10-maande eenvoudige bewegende gemiddelde (SMA) sein vir elk van die vyf ETF featured in die Ivy Portefeulje. Weve het ook 'n tafel van 12 maande SMAs vir dieselfde ETF vir hierdie gewilde alternatiewe strategie. Vir 'n fascinerende ontleding van die Ivy Portefeulje strategie, kyk hierdie artikel deur Adam Butler, Mike Philbrick en Rodrigo Gordillo: back testing Bewegende Gemiddeldes Oor die afgelope paar jaar weve gebruik Excel om die prestasie van verskillende bewegende gemiddelde tydsberekening strategieë op te spoor. Maar nou moet ons net die back testing gereedskap wat beskikbaar is op die ETFReplay webwerf. Enigiemand wat belangstel in die mark tydsberekening met ETF's moet 'n blik op hierdie webwerf. Hier is die twee gereedskap wat ons die meeste gebruik: Agtergrond oor die beweging van gemiddeldes koop en verkoop van grond op 'n bewegende gemiddelde maandelikse toemaak kan 'n effektiewe strategie vir die bestuur van die risiko van ernstige verlies van groot beermarkte wees. In wese is, wanneer die maandelikse sluiting van die indeks is bo die bewegende gemiddelde waarde, jy die indeks te hou. Wanneer die indeks hieronder sluit, jy beweeg na kontant. Die nadeel is dat dit nooit kry jy uit by die top of terug in aan die onderkant. Ook, kan dit die geleentheid geheel verslaan (kort termyn koop of te verkoop sein) produseer, soos weve Soms ervaar het die afgelope jaar. Nietemin, 'n grafiek van die SampP 500 maandelikse SLUIT sedert 1995 toon dat 'n 10 of 12 maande eenvoudige bewegende gemiddelde (SMA) strategie deelname sou verseker in die meeste van die onderstebo prys beweging terwyl verliese dramaties verminder. Hier is die 12-maande-variant: Die 10-maande eksponensiële bewegende gemiddelde (EMA) is 'n effense variasie op die eenvoudige bewegende gemiddelde. Hierdie weergawe wiskundig verhoog die gewig van nuwe data in die 10 maande ry. Sedert 1995 is dit minder whipsaws as die ekwivalent eenvoudige bewegende gemiddelde opgelewer het, maar dit was 'n maand stadiger 'n sell na hierdie twee markte tops sein. 'N blik op die 10 en 12-maande bewegende gemiddeldes in die Dow tydens die ineenstorting van 1929 en Groot Depressie toon die doeltreffendheid van hierdie strategieë in daardie gevaarlike tye. Die sielkunde van Momentum Seine Tydsberekening werk as gevolg van 'n basiese menslike eienskap. Mense boots suksesvolle gedrag. Toe hulle hoor van ander om geld te maak in die mark, hulle koop in. Uiteindelik het die tendens omkeer. Dit mag wees net die normale uitbreidings en sametrekkings van die sakesiklus. Soms is die oorsaak is meer dramaties mdash 'n bate borrel, 'n groot oorlog, 'n pandemie, of 'n onverwagte finansiële skok. Wanneer die tendens omkeer, suksesvolle beleggers verkoop vroeg. Die nabootsing van sukses draai geleidelik die vorige aankope momentum in die verkoop van momentum. Implementering van die strategie Ons illustrasies uit die SampP 500 is net dat mdash illustrasies. Ons gebruik die SampP as gevolg van die uitgebreide historiese data dis geredelik beskikbaar. Daar moet egter volgelinge van 'n bewegende gemiddelde strategie koop / verkoop besluite te neem oor die seine vir die elke spesifieke belegging, nie 'n breë indeks. Selfs as jy belê in 'n fonds wat die SampP 500 (bv Vanguards VFINX of die SPY ETF) volg die bewegende gemiddelde seine vir die fondse sal van tyd tot tyd verskil van die onderliggende indeks as gevolg van dividend herbelegging. Die SampP 500 nommers in ons illustrasies sluit dividende. Die strategie is die mees doeltreffende in 'n belasting-bevoordeelde rekening met 'n lae-koste makelaars diens. Jy wil die winste vir jouself, nie jou makelaar of jou Uncle Sam. Let. Vir almal wat wil die 10- en 12-maande eenvoudige bewegende gemiddeldes in die SampP 500 en die posisies aandele-versus-kontant sien sedert 1950, Heres 'n Excel-lêer (xls formaat) van die data. Ons bron vir die maandelikse toemaak (Kolom B) is Yahoo Finansies. Kolomme D en F toon die posisies te kenne gegee deur die einde van die maand sluit vir die twee SMA strategieë. In die verlede aanbeveel weve Mebane Fabers deurdagte artikel 'n kwantitatiewe benadering tot taktiese batetoewysing. Die artikel is nou opgedateer en uitgebrei as deel: Die aktiewe bestuur sy boek The Ivy Portefeulje. coauthored met Eric Richardson. Dit is 'n moet lees vir enigiemand oorweeg die gebruik van 'n tydsberekening sein vir beleggingsbesluite. Die boek ontleed die toepassing van bewegende gemiddeldes die SampP 500 en vier addisionele bateklasse: die Morgan Stanley Capital International EAFE indeks (MSCI EAFE), Goldman Sachs Commodity Index (GSCI), die Nasionale Vereniging van Real Estate Investment Trusts indeks (NAREIT), en Verenigde State van Amerika regering Tesourie-effekte van 10 jaar. As 'n gereelde kenmerk van hierdie webwerf, ons probeer om die seine aan die einde van elke maand by te werk. Vir meer insigte uit Mebane Faber, besoek gerus sy webwerf, Mebane Faber Navorsing. Voetnoot op die berekening van maandelikse bewegende gemiddeldes: As julle die maak van jou eie berekeninge van bewegende gemiddeldes vir dividend betaal voorrade of ETF, sal jy soms kry verskillende resultate as jy dit nie pas vir dividende. Byvoorbeeld, in 2012 VNQ bly belê teen die einde van November gebaseer op aangepaste maandelikse sluit, maar daar was 'n sell sein as jy dividend aanpassings geïgnoreer. Omdat die data vir vorige maande sal verander wanneer dividende betaal, moet jy die data vir al die maande in die berekening te werk as 'n dividend sedert die vorige maandelikse naby betaal. Dit sal die geval wees vir enige dividend betaal voorrade of funds. Faber039s Sektor rotasie Trading Strategie Faber039s Sektor rotasie Trading Strategie Sektor rotasie gebaseer handel strategieë is gewild omdat hulle risiko-aangepaste opbrengste te verbeter en outomatiseer die belegging proses. Momentum belê, wat in die hart van die sektor rotasie strategie, poog om te belê in sektore wat die sterkste prestasie oor 'n spesifieke tydperk. Momentum belê is 'n ander vorm van relatiewe sterkte belê. In hierdie artikel sal die strategie te verduidelik en wys beleggers hoe om hierdie strategie met behulp van die gereedskap by StockCharts implementeer. Faber en O039Shaunessey Daar area baie vraestelle ondersteun die konsep van momentum te belê en relatiewe sterkte belê. In sy boek, What Works op Wall Street. James O039Shaunessey besonderhede van die beste presterende strategieë oor die afgelope vyftig jaar. Nou in sy vierde uitgawe, O039Shaunessey bevind dat relatiewe sterkte strategieë was konsekwent aan die bokant van die prestasie lys. Beleggers is beloon vir die aankoop van die sterkste aandele en die voorkoms van die swakste. Die sterk is geneig om sterker te kry, terwyl die swak geneig om swakker te kry. Dit maak sin omdat Wall Street is lief vir sy wenners en haat sy verloorders. MEBANE Faber, van Cambria Investment Management, het 'n witboek, relatiewe sterkte strategieë vir die belegging. Google sy naam en die papier naam vir meer inligting. Die gebruik van sektor / bedryf groep data terug te gaan na die 1920's, Faber het bevind dat 'n eenvoudige momentum strategie geklop koop-en-hou ongeveer 70 van die tyd. Met ander woorde, die koop van die sektor / industrie groepe met die grootste winste geklop koop-en-hou oor 'n toetsperiode wat 80 jaar oorskry. Hierdie strategie het gewerk vir 1-maand, 3 maande, 6 maande, 9 maande en 12 maande prestasie tussenposes. Verder, Faber het ook bevind dat prestasie verbeter kan word deur die byvoeging van 'n eenvoudige tendens volgende vereiste voor die oorweging van posisies. Strategie Besonderhede Die nou getoon strategie is gebaseer op die bevindinge in Faber039s wit papier. In die eerste plek is die strategie wat gebaseer is op maandelikse data en die portefeulje is herbalanseer keer per maand. Rasionele agente kan die laaste dag van die maand, op die eerste dag van die maand of 'n vasgestelde datum elke maand gebruik. Die strategie is lank wanneer die SampP 500 is bo sy 10-maande eenvoudige bewegende gemiddelde en uit die mark wanneer die SampP 500 is onder sy 10-maande SMA. Dit basiese tydsberekening tegniek verseker dat beleggers uit die mark gedurende uitgebreide downtrends en in die mark gedurende uitgebreide Uptrends. So 'n strategie sal die 2001-2002 beermark en die gut-skokkende daling in 2008. In sy rug toets vermy, Faber gebruik die 10-sektor / industrie groepe van die Franse-Fama CRSP Data Biblioteek. Dit sluit in verbruikers nie-duursame goedere, duursame verbruiksgoedere, Vervaardiging, Energie, Tegnologie, Telecom, winkels, Gesondheid, Nut en Ander. Die laaste sektor / industrie (ander) groepering sluit Mines, Konstruksie, Vervoer, Hotelle, Korporatiewe Dienste, Vermaak en Finansies. In plaas van op soek na individuele ETF om hierdie groepe aan te pas, sal hierdie strategie eenvoudig gebruik die nege sektor SPDRs. Die volgende stap is om die prestasie interval kies. Rasionele agente kan enigiets van 'n maand kies om twaalf maande. Een maand kan 'n bietjie kort wees en veroorsaak oormatige herbalansering. Twaalf maande kan 'n bietjie lank wees en mis te veel van die beweeg. As 'n kompromie, sal hierdie voorbeeld die drie maande gebruik en definieer prestasie met die drie maande se tarief-van-verandering, wat is die persentasie wins oor 'n tydperk van drie maande. Chartiste moet dan besluit hoeveel kapitaal te ken aan elke sektor en die strategie as 'n geheel. Rasionele agente kan koop die top drie sektore en gelyke hoeveelhede toe te ken aan al drie (33). Alternatiewelik, beleggers kan 'n geweegde strategie deur te belê die meeste in die top-sektor en laer bedrae in die daaropvolgende sektore te implementeer. Koopsein: Wanneer die SampP 500 is bo sy 10-maande eenvoudige bewegende gemiddelde, die koop van die sektore met die grootste winste oor 'n drie maande tydperk. Verkoop Signal: afrit alle posisies wanneer die SampP 500 beweeg onder sy 10-maande eenvoudige bewegende gemiddelde op 'n maandelikse sluiting basis. Herbalanseer Een per maand, verkoop sektore wat uit die boonste vlak (drie) val en koop die sektore wat beweeg in die boonste vlak (drie). StockCharts Sektor Opsomming Die Sektor Opsomming op StockCharts kan gebruik word om hierdie strategie op 'n maandelikse basis te implementeer. Die nege sektor SPDRs word op 'n gerieflike bladsy met 'n opsie om te sorteer deur persentasie verandering. Eerste, kies die verlangde prestasie tydperk deur die gebruik van die dropdown menu net bokant die tafel. Hierdie voorbeeld gebruik drie maande prestasie. In die tweede plek op die CHG op pad na sorteer persentasie verandering. Dit sal die beste presteer sektore plaas aan die bokant. Opstel Op die risiko van krommepassing, blyk dit dat 'n 12-maande eenvoudige bewegende gemiddelde het 'n sterk tendens beter as 'n 10-maande-SMA. Op die grafiek hieronder, die blou pyle wys waar die SampP 500 breek die 10-maande SMA, maar het die 12-maande SMA. Die verskil tussen die twee bewegende gemiddeldes is baie klein en hierdie verskille is geneig om uit, selfs met verloop van tyd. 'N 12-maand bewegende gemiddelde, maar wel verteenwoordig die een jaar gemiddelde, wat is 'n aantreklik tydperk van 'n langtermyn-oogpunt. Prys het 'n opwaartse sydigheid toe bo dié een jaar bewegende gemiddelde en 'n afwaartse vooroordeel wanneer hieronder. Gevolgtrekkings Hierdie sektor rotasie strategie is gebou op die veronderstelling dat sekere sektore sal presteer en 'n belegging in dié sektore sal die mark algehele oortref. Selfs al is 'n toets 80 jaar terug hierdie aanname bevestig, vorige prestasie is geen waarborg van toekomstige prestasie nie. Soos met enige strategie, selfdissipline en die nakoming van die strategie is uiters belangrik. Daar sal sleg maande, dalk selfs slegte jaar. Maar langtermyn bewyse dui daarop dat die goeie tye sal swaarder as die slegte tye. Hierdie strategie kan ook gebruik word as 'n eerste snit vir aandeelkeuse. Handelaars kan hul pogings op aandele fokus in die top drie sektore en vermy aandele in die onderste ses. Hou in gedagte dat hierdie artikel is ontwerp as 'n beginpunt vir handel strategie ontwikkeling. Gebruik hierdie idees om jou analise proses en risiko-beloning voorkeure aan te vul. Verdere Studie Punt amp Figuur kartering Thomas Dorsey tegniese ontleding van die finansiële markte John J. Murphy